Daň z kapitálových příjmů 2026: úroky, dividendy, akcie, ETF a časový test 3 let

Úroky z účtů u českých bank a dividendy od českých společností se daní srážkovou daní 15 %, kterou za vás odvede banka nebo společnost, a do přiznání je neuvádíte. Zisk z prodeje akcií, ETF a podílových listů je osvobozen, pokud jste je drželi déle než 3 roky (časový test), nebo pokud úhrn všech příjmů z prodeje cenných papírů za rok nepřesáhl 100 000 Kč. Stejná pravidla (3 roky a 100 000 Kč) platí od roku 2025 i pro kryptoaktiva. Zahraniční dividendy a úroky musíte uvést v přiznání; daň sraženou v zahraničí si podle smlouvy o zamezení dvojího zdanění obvykle započtete.

Článek patří k přehledu daně z příjmů 2026. Výpočet daně z prodeje ukazuje článek daň z prodeje akcií a ETF a kalkulačka daně z prodeje cenných papírů. Jde o obecné informace, nikoli o daňové ani investiční poradenství.

Dvě různé kategorie: § 8 a § 10

Zákon o daních z příjmů dělí výnosy z investic do dvou skupin, které se daní odlišně:

U § 8 se daní celý výnos bez výdajů. U § 10 se daní rozdíl mezi příjmem a prokázanými výdaji. Ztrátu z § 10 nelze převést do dalších let ani započíst proti mzdě.

Časový test 3 let

Příjem z úplatného převodu cenného papíru je osvobozen, přesáhne-li doba mezi nabytím a prodejem 3 roky (§ 4 odst. 1 písm. u). Test se posuzuje u každého nákupu zvlášť: kdo pravidelně nakupuje ETF každý měsíc, má každou dávku s vlastním datem nabytí.

• Doba se počítá od nabytí (zpravidla dne vypořádání obchodu) do prodeje. Pro bezpečnost se vyplatí počítat s rezervou několika dnů.
• U zděděných papírů od příbuzného v řadě přímé nebo manžela se doba zkracuje o dobu, po kterou je vlastnil zůstavitel.
• Sloučení podílových fondů nebo výměna akcií emitentem za akcie stejné jmenovité hodnoty dobu nepřeruší.
• Osvobození neplatí pro cenné papíry zahrnuté do obchodního majetku (a 3 roky po ukončení podnikání), pro kmenové listy (tam platí 5 let) a pro papíry nabyté uplatněním kvalifikované zaměstnanecké opce.
• U podílu ve s.r.o., který není cenným papírem, platí časový test 5 let (§ 4 odst. 1 písm. q).

U kryptoaktiv platí obdobný test 3 let (§ 4 odst. 1 písm. zk); pokud úhrn takto osvobozených příjmů z kryptoaktiv přesáhne za rok 40 000 000 Kč, poměrná část nad touto hranicí osvobozena není (§ 4 odst. 3). Elektronické peněžní tokeny jsou z osvobození vyňaty.

Limit 100 000 Kč: pozor, počítají se příjmy, ne zisky

Druhé osvobození se vztahuje na úhrn příjmů z prodeje cenných papírů za rok do 100 000 Kč (§ 4 odst. 1 písm. t). Rozhoduje celková prodejní cena, nikoli zisk. Prodáte-li akcie za 150 000 Kč se ziskem 5 000 Kč, limit jste překročili a 5 000 Kč zdaníte (pokud papíry nesplnily časový test).

Do limitu se podle běžně uváděného výkladu počítají všechny příjmy z prodeje cenných papírů v roce, tedy i z prodejů, které by jinak splnily časový test. Kdo v jednom roce prodá staré ETF za 300 000 Kč (osvobozené časovým testem) a k tomu akcie držené rok za 60 000 Kč, limit 100 000 Kč překročil a zisk z akcií zdaní. Před rozhodnutím si výklad ověřte v aktuálních informacích Finanční správy. Obdobný samostatný limit 100 000 Kč platí pro příjmy z prodeje kryptoaktiv (§ 4 odst. 1 písm. zj).

Zahraniční dividendy

Dividendy od zahraničních firem (typicky přes zahraničního brokera) nejsou v Česku zdaněny srážkou, proto patří do přiznání. Máte dvě možnosti (§ 8 odst. 4 a 8):

1. Zahrnout je do obecného základu daně (jako dílčí základ § 8). Pak se k nim přičtou mzda a další příjmy, mohou spadnout do pásma 23 % a uplatní se proti nim slevy.
2. Zahrnout je do samostatného základu daně podle § 16a se sazbou 15 %. Pak se nemísí s mzdou a 23 % se na ně neuplatní, ale slevy ani odpočty z tohoto základu odečíst nelze.

Daň sraženou ve státě zdroje si započtete metodou zápočtu podle smlouvy o zamezení dvojího zdanění, nejvýše do výše, kterou smlouva státu zdroje dovoluje. Ilustrativně: americká dividenda 1 000 USD, při vyplněném formuláři W-8BEN srážka 15 %. V Česku vychází daň 15 % z dividendy, sražených 15 % se započte a doplácí se obvykle nula. Bez W-8BEN by byla srážka 30 % a rozdíl nad smluvní sazbu si v Česku nezapočtete; musíte žádat o vrácení v zahraničí. Pravidla a přílohy přiznání popisuje článek zahraniční příjmy a dvojí zdanění.

Přepočet na koruny se provádí jednotným kurzem stanoveným GFŘ pro daný rok, nebo denním kurzem ČNB ke dni připsání; zvolený postup je třeba používat konzistentně.

Oznámení o osvobozených příjmech nad 5 milionů

Kdo obdrží osvobozený příjem vyšší než 5 000 000 Kč (například z prodeje akcií po časovém testu), musí to oznámit finančnímu úřadu do konce lhůty pro podání přiznání za daný rok (§ 38v). Za neoznámení hrozí pokuta, která se počítá z neoznámeného příjmu. Oznámení se podává i tehdy, když jinak přiznání podávat nemusíte.

Rozhodovací tabulka: musím něco danit?

Proč se zahraniční dividendy v samostatném základu nedostanou do pásma 23 %, rozebírá článek sazba 15 % a 23 %; daňové výhody dlouhodobého investování v DIP popisuje odpočet DIP a penzijka.

Časté otázky

Musím podat přiznání kvůli zahraničním dividendám, i když mám jen mzdu?

Pokud zahraniční příjmy spolu s ostatními příjmy podle § 7 až 10 přesáhnou 20 000 Kč, roční zúčtování u zaměstnavatele už nestačí a přiznání podáte. U menších částek posuďte, zda vám povinnost vzniká, podle § 38g.

Jak doložím datum nákupu akcií?

Výpisem obchodů od brokera (potvrzení o obchodu, roční přehled). Uschovejte ho po celou dobu držby a ještě lhůtu pro stanovení daně po prodeji.

Daní se reinvestované dividendy u akumulačních ETF?

Akumulační ETF dividendy nevyplácí, takže průběžně nevzniká příjem podle § 8. Zdaňuje se až případný zisk při prodeji, pokud prodej není osvobozený.

Platí časový test i pro dluhopisy?

Ano, dluhopis je cenný papír. Úroky (kupony) se ale daní vždy; časový test se týká jen zisku z prodeje.

Zdroje

• e-Sbírka — § 4, § 8, § 10, § 16a, § 38f a § 38v zákona č. 586/1992 Sb.
• Zákony pro lidi — konsolidované znění zákona o daních z příjmů
• Finanční správa — jednotný kurz, smlouvy o zamezení dvojího zdanění, tiskopisy přiznání
• Česká národní banka — kurzy devizového trhu